¿Por qué es Darwinex el mercado de DARWINS?

2 November 2017
The Market Owl

¿Por qué es Darwinex un mercado?

Cuando llegan por primera vez al DARWIN Exchange (o mercado de DARWINS), muchos inversores nos preguntan:

  • ¿Cómo selecciona Darwinex a los traders de más calidad?
  • ¿Qué DARWIN / trader debo comprar?
  • ¿Cuántos DARWINS debo tener en mi portfolio?

Nuestra respuesta es sencilla: Darwinex es un mercado. No seleccionamos traders ni recomendamos en cuáles invertir o cómo combinarlos. 

Nuestra apuesta por crear un mercado es 100% deliberada. Nace de la idea de “creado por traders, para traders”. En este artículo explicamos por qué.

¿Por qué un mercado y no un hedge fund?

Nuestra visión es que los traders independientes son un tipo de activo en sí mismos. Si los traders son dignos de cotizar en un mercado, nuestro éxito depende de ofrecer a los mejores traders la mejor oferta para operar con nosotros.

DARWIN Exchange matches traders with investors

Los traders independientes y los inversores inteligentes ya existen. ¡Sólo hay que alinear sus intereses!

Esto pasa por:

  • Ofrecer el mayor capital posible
  • Remunerar el mayor importe de fees posibles (y sostenibles)
  • Requerir el menor tiempo y dinero posible de los traders

¿Cuál es el mejor modelo demostrado para gestionar la oferta de un activo escaso (los buenos traders) con mucha demanda?

Eso es: un mercado.

Es por ello que hemos trabajado para crear un entorno neutral en el que matcheamos la oferta de traders con la demanda de inversores. Lo hacemos así porque una vez las cosas cojan mayor ritmo, todos nosotros (traders. inversores y Darwinex) nos beneficiaremos del apalancamiento derivado de los efectos de red existentes entre traders e inversores.

¿Qué pasaría si Darwinex no fuese neutral?

Otra forma de plantear este asunto es desde el punto de vista contrario.

¿Qué pasaría si Darwinex no fuera un mercado, sino el Hedge Fund de los DARWINS?

Imaginad que:

  1. Filtráramos los traders en base a nuestros criterios
  2. Asesoráramos sobre DARWINS
  3. Construyéramos portfolios

Empecemos por el filtrado:

Podríamos retirar al “trader de baja calidad” (un usuario de nuestro broker) el derecho de hacer cotizar su DARWIN. De hacerlo, quitaríamos a los traders “menos buenos” la opción de comparar sus estrategias con la de otros traders. Esto, de facto:

  • Reduciría nuestras comisiones como broker…
  • Reduciendo nuestros ingresos…
  • Frenando el desarrollo de los planes que tenemos en mente… 
  • Lo cual empeoraría las condiciones de ejecución de traders e inversores… 
  • Lo cual produciría una reducción de los performance fees disponibles para traders… 
  • Reduciendo nuestro atractivo para, precisamente, los mejores traders…
  • Alejando a los inversores de nuestra comunidad

… y, por tanto, imposibilitando nuestra misión. 

Sigamos. ¿Por qué no asesoramos sobre los DARWINS?

Como sabréis, cobramos comisiones por volumen operado a traders e inversores. Si recomendáramos un determinado DARWIN, ¿cómo podríamos argumentar de forma convincente frente a inversores (¡e incluso frente a traders!) de que no estamos incentivando las operativas de mayor rotación?

(Nota: compartimos nuestra experiencia como inversores por medio de  DarwinexLabs. Lo hacemos, no para mostrar lo buenos que somos, sino para mostrar nuestra curva de aprendizaje, precisamente porque no puede haber “expertos” en un activo de nueva creación!).

A largo plazo, estamos convencidos de que el modelo de mercado es superior a los modelos unidireccionales: 

  • De sólo broker (oferta de traders) y / o
  • Gestora (demanda de inversores).

Si bien, todo lo anterior sólo afecta a hechos “incógnitas conocidas”.

¿Qué pasa con los efectos de red?

¿Qué hay de las incógnitas desconocidas?

Los mercados bien desarrollados producen efectos o externalidades de red: poderosas incógnitas desconocidas.

Aspiramos a construir un entorno en el que: 

  • Cuantos más (y mejores) traders, mayor el atractivo para inversores
  • A mayor atractivo para inversores, mayor el atractivo para traders

Permaneciendo en una posición neutral, alimentamos un ecosistema atractivo para:

  • Gestoras de capital: nada nos gustaría más que un futuro en el que gestoras profesionales asignaran parte de su capital a “Fondos DARWIN”
  • Academias de trading: nos encantaría alcanzar un punto en el que las academias eduquen a sus alumnos sobre los atributos invertibles de Darwinex para captar capital
  • … Y otras tantas posibilidades que no se nos han llegado a pasar por la cabeza!

De momento, nada nos enorgullece más, además de todo lo anterior: 

  • Clubes de Inversores generados en torno a Darwinex, cuyos miembros comentan sus estrategias a la hora de crear carteras
  • Desarrolladores algorítmicos “chupando” los datos de cotización de los DARWINS para crear EAs / robots
  • Traders que invierten en sus propios DARWINS (en lugar de operarlo todo mediante MT4) externalizando la gestión de riesgo a los algoritmos de Darwinex

Por último y no menos importante…

… somos el mercado de DARWINS porque queremos unos mercados más justos y un mundo más justo.

“Justo” significa igualdad de oportunidades. Tanto para traders como para inversores.

Éste es el motivo por el que mantenemos el importe mínimo de depósito deliberadamente bajo. Sabemos que algunos de nuestros traders “pequeños” nos cuestan dinero, pero somos firmes creyentes en las oportunidades para jóvenes estudiantes que están dando sus primeros pasos en el camino del trading.

Justo también es importante para los inversores. La humanidad nunca lo ha tenido tan bien en toda la historia, si bien preocupa el fuerte crecimiento de la desigualdad. Esto aplica también a la forma en la que la gente ahorra e invierte: los mejor posicionados tienen acceso a productos de inversión que no están al alcance de la clase media porque precisamente porque ésta no está bien posicionada.

Esto es socialmente peligroso. Básicamente, se traduce en un mundo en el que quien más tiene de partida, mejor % sacará a sus retornos. Lo cual, en resumen, significa que cuanto más desigual sea la posición de salida, más desigual acabará siendo.

Éste es el motivo por el que somos un mercado abierto en el que cualquiera pueda invertir en los productos que ofrecemos. Precisamente porque no queremos que el mundo entero pertenezca a los dueños del hedge fund más grande.

P.D. Si te has quedado con ganas de indagar más sobre este tema, te recomendamos que escuches este capítulo de nuestro podcast Movimiento Trader.