Entrevista con eromawyn (DARWIN $EZX)

22 August 2017
The Market Owl

El trader eromawyn fue entrevistado en un popular blog de trading francés,  así que nosotros también nos animamos a entrevistar al usuario que está detrás del DARWIN $EZX!

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Cuéntanos un poco sobre ti. ¿Cómo te entró el gusanillo del trading y cuánto tiempo llevas operando?  

Empecé a interesarme por los mercados, muy tímidamente, allá por 2008. Mi empresa había sido adquirida por Rentabiliweb, una sociedad cotizada belga cuyo CEO (Jean-Baptiste Descroix-Vernier) me introdujo en el mundo de las velas japonesas. Empecé a desarrollar estrategias para finalmente descubrir que en realidad había reinventado la técnica de la martingala (que dejé de usar hace mucho tiempo).

Soy programador de formación, por lo que pronto empecé a pensar en formas de desarrollar y automatizar las estrategias que se me pasaban por la cabeza. Ahí es cuando descubrí MT4 y empecé a meterme de pleno en el mundo del trading (esto fue en 2011).

Gracias a MT4 arpendí a desarrollar estrategias relativamente complejas, optimizarlas y hacer backtests. El lenguaje MQL4, muy similar a PHP (y C) no tiene mucha complejidad si tienes conocimientos de programación. Desgraciadamente, pronto descubrí que MT4 tiene algunas limitaciones (no se puede hacer backtest “multipar”, el histórico es limitado, las diferencias de horarios entre brokers, la gestión de noticias, la falta de backtests en ticks, etc.). Sigo buscando plataformas más óptimas, pero desgraciadamente no he dado con la ninguna ideal (AlgoTrader es muy buena, pero su precio es prohibitivo para traders no profesionales). De momento he tenido que conformarme con MT4 y algunas herramientas adicionales… y no se me está dando tan mal a la vista de la cantidad de inversores que ha captado mi DARWIN $EZX!

En cuanto a tu estrategia, ¿qué activos / pares sueles operar? ¿Qué tramos temporales te gusta operar?

Me interesan principalmente el EURUSD y el GBPUSd, aunque también opero con frecuencia el oro, el AUDUSD y el NZDUSD. La estrategia que se encuentra detrás de $EZX es una estrategia de breakout cuyas ganancias proviene principalmente del EURUSD, del GBPUSD, del petróleo y con cierta frecuencia del NZDUSD (no opero otras divisas en esta estrategia).

De hecho, no suelo operar en base a pares, sino que me paro a pensar si los algoritmos que tengo podrían funcionar en un par determinado. Siempre que desarrollo una estrategia, pruebo con un par, luego con otro, etc. Al final, suelo acabar en el par más líquido con menor spread (EURUSD).

En cuanto a tramos temporales, evito los tramos demasiado cortos (no me interesan trades de un par de pips) y los tramos demasiado largos porque me gusta operar (y, sobre todo, ganar!) con frecuencia. Analizo las señales en gráficos de M5 hasta H1 con la intención de abrir operaciones que duren desde unas pocas horas, como mínimo, hasta un par de días como máximo.

Como trader, ¿cuál dirías que es tu principal fortaleza?

Mi principal fortaleza es que ya no opero de forma manual. Mis estrategias se basan 100% en análisis técnico propio, todos mis trades son abiertos por mis robots y cerrados por mis robots. No hay intervención humana, no hay sentimientos en mis trades. Mis estrategias no tienen aversión a la pérdida u otros sesgos cognitivos propios del cerebro humano. Esto no quiere decir que no me interese la psicología del trader, ni mucho menos!

Mis estrategias, por tanto, han sido verificadas y backtesteadas para unos tramos históricos considerables. Por ejemplo, la estrategia que está detrás de $EZX ha sido testeada con datos  del EURUSD desde 1999. Éste es uno de los principales problemas que tenemos los traders automáticos: ¿dónde podemos encontrar datos históricos fiables? En el caso de forex, hay brokers antiguos que comparten sus datos históricos de forma gratuita, pero en el caso del petróleo (WTI), por ejemplo, es una pena no poder encontrar datos anteriores a 2013.

¿Y tu mayor debilidad?

Es curioso, pero mi mayor debilidad deriva de mi mayor fortaleza. Los robots cumplen a rajatabla las órdenes que les marca la estrategia… esto implica que en caso de eventos inesperados siguen cumpliendo las normas pre-progamadas sin ser capaces de improvisar nuevas normas que se adapten a las condiciones de mercado. 

Según nuestros algoritmos, tu estrategia destaca especialmente por tu Aversión a la Pérdida (La) y por tu Performance (Pf). ¿Hay algún consejo que puedas dar a otros usuarios para mejorar sus notas en dichos atributos?

Esto no es casualidad: gracias al trading automático, puedo optimizar estrategias en base a su comportamiento durante los últimos años. Las buenas notas obtenidas se deben a que no dejo correr las órdenes perdedoras y tiendo a mantener las órdenes ganadoras (aunque esto a veces implica que no las cierre en el momento más óptimo). Estoy estudiando cómo mejorar los cierres de las órdenes ganadoras. Al hilo de esto se me ha ocurrido una nueva estrategia… pero eso da para otra entrevista!

Lo que más valoro a la hora de optimizar una estrategia para un determinado par es su profit factor (ratio entre ganancias y pérdidas):

What interests me the most when I optimize my strategy for a given pair, is the profit factor (ratio between gains and losses):

Si es inferior a 1, es una estrategia perdedora. Hay que seguir trabajando en ella.

– Entre 1 y 1.2, es una estrategia ganadora, pero probablemente sólo gane en los backtests.  “Todos ganamos con backtests” se suele decir, porque al final se tiende a sobre-optimizar las estrategias. Por mi experiencia, me atrevería a decir que una estrategia es generalmente un 15% – 20% peor en la realidad de lo que es en base a datos históricos. Así que estaríamos todavía ante una estrategia que no es ganadora. 

– Entre 1.2 y 1.4 se puede llegar a probar en real … pero con cuidado.

– Entre 1.4 y 1.6, sigue haciendo falta tener cuidado, aunque se puede asumir que funcionará.

– Entre 1.6, debería funcionar bien.

Es recomendable un set de datos grande para evitar la sobre-optimización que nos haga pensar que la estrategia gana siempre, es importante encontrar un equilibrio entre traders ganadores y perdedores.

We will also need a large trade dataset to avoid over-optimization and to win consistently, and there must be a balance between winning and losing trades.

En el caso del DARWIN $EZX, los resultados para los backtests que llevé a cabo son:

– 2.01 en el EURUSD. Suficiente para deducir que es bastante sólido. Ésta es mi mejor estrategia de lejos.

– 1.41 en el petróleo

– 1.74 en el GBPUSD

– 1.42 en el NZDUSD

– 1.01 en el USDJPY, por eso no lo opero  🙂

¿Cuál dirías que es la lección más importante que has aprendido en el mundo del trading?

Tienes que aprender (y aceptar) a cerrar trades en pérdidas. Por supuesto, es mucho más sencillo si tienes un plan que seguir al dedillo, sobre todo si es un EA. Es completamente imposible tener siempre razón en los mercados, pero uno puede llegar a ganar mucho acertando sólo 4 de cada 10 veces (siempre y cuando los trades ganadores sean mayores que los perdedores, claro!).

Lo mismo pasa en la vida real. Es absurdo pretender tener razón siempre. Uno debe reconocer sus errores.

Por último, ¿algún comentario que quieras añadir para otros traders o inversores que nos lean?

El mundo del trading es apasionante. Si quieres batir a los mercados, no te queda otra que pasar mucho tiempo aprendiendo qué mueve a los mercados y por qué. Al final, tiende a estar relacionado con la política.

El problema es que muchos principiantes están convencidos de que ésta es una forma de ganar dinero fácilmente. Por supuesto, hay muchos brokers piratas que contribuyen a propagar esta creencia para aprovecharse de las pérdidas de sus clientes más inocentes. Sin ánimo de discriminar ningún “producto”, digamos que la forma en la que se promocionan las opciones binarias, por ejemplo, es un claro ejemplo de que hay interesados en crear la apariencia de que ganar dinero en los mercados es tarea fácil.

Yo no me he hecho rico todavía, sí que he ganado en los mercados… pero no ha sido fácil, ¡ni mucho menos! En mi caso, he combinado probabilidades, estadística, programación (incluso para los traders manuales, aprender a hacer backtests puede ser muy útil), creatividad, mucha lectura y estudio de estrategias, psicología… ¡y hasta política!

Todo esto me interesaba ya antes de hacer trading… y si los acertijos matemáticos no te gustan, quizás el trading no sea para ti. También recomendaría tener un punto de desconfianza (dentro de lo razonable) para evitar los muchos fraudes que se ven en el mundo del forex.

Por último, pero no menos importante, el tiempo lo es todo. Yo tuve que invertir mucho tiempo antes de empezar a ganar en los mercados. Ojalá tuviera más tiempo para dedicarle a esto!

Para aquellos que no estén preparados a hacer todo este esfuerzo probablemente recomendaría centrarse en entender el D-Score para crear carteras de traders en lugar de hacer trading activamente. 

¡Mucha suerte a todos!